Торговые идеи от ITI Capital

Торговые идеи от ITI Capital от 18 ноября

Дмитрий Солодин Отдел аналитики

Archer-Daniels Midland Co (Тикер SPB: ADM)

Торговый план
Продажа от текущих уровней: $42,87
Целевой уровень: $38,5
Stop/Loss: $45
Ожидаемая доходность: +10,2%
Горизонт удержания позиции: 60 дней

ПОРТФЕЛЬ: 100000$
Количество акций в сделке: 200 шт.
Доля от всего портфеля: 9%

График котировок ARCHER-DANIELS-MIDLAND

Archer-Daniel-Midland — международная агропромышленная корпорация.

Привлекательность идеи:

  • Цена начала снижение от уровня сопротивления
  • С 2013 года компания потеряла почти 30% выручки
  • С сентября 2016 компания генерирует отрицательный операционный денежный поток, а также отрицательный свободный денежный поток
  • С 2009 года возврат на инвестиционный капитал снизился почти в 2 раза
  • Снижение спроса со стороны Китая, крупнейшего в мире производителя свинины и импортера сои, привело к снижению маржинальности ADM

Риски открытия позиции:

  • Высокая дивидендная доходность может привлечь инвесторов
  • Позитивный исход переговоров между США и Китаем может положительно влиять на котировки компании

Hormel Foods Corp (Тикер SPB: HRL)

Торговый план
Покупка от текущих уровней: $42,38
Целевой уровень: $46
Stop/Loss: $41
Ожидаемая доходность: +8,5%
Горизонт удержания позиции: 60 дней

ПОРТФЕЛЬ: 100000$
Количество акций в сделке: 300 шт.
Доля от всего портфеля: 13%

График котировок Hormel Foods Corp

Hormel Foods Corp — одна из крупнейших пищевых компаний в США.

Привлекательность идеи:

  • С середины октября 2019 наблюдается позитивная динамика в этих акциях. Цена формирует восходящий тренд
  • Компания владеет 40 брендами, которые являются №1 или №2 в своих категориях. Скорее всего компания сможет в ближайшее время удержать свою долю рынка
  • Компания из защитного сектора (потребительские товары повседневного спроса), что делает её привлекательной для инвесторов, ожидающих рецессию
  • У компании отличные денежные потоки: растёт выручка, акционерный капитал, чистая прибыль и операционный денежный поток

Риски открытия позиции:

  • Соотношение цены к чистой прибыли выглядит хуже, чем в среднем по рынку (P/E = 23-24)
  • Институциональные инвесторы в последний год сокращали свою долю в этом активе
Основные виды деятельности: Работа на финансовых рынках Консультирование и сопровождение в работе на финансовых рынках Юридические услуги, связанные с регистрацией, перерегистрацией, ликвидацией российских юридических лиц Консультирование в сфере кредитования и защиты прав заёмщика Информационные услуги связанные с ведением бизнеса